《表1 变量指标定义:公司特质盈余能有效解释股票收益吗——来自中国上市公司的经验证据》
提示:宽带有限、当前游客访问压缩模式
本系列图表出处文件名:随高清版一同展现
《公司特质盈余能有效解释股票收益吗——来自中国上市公司的经验证据》
对于H2a,本文拟采用面板回归模型,用滞后一期的公司特质盈余增长率作为解释变量之一,对当期股票收益率进行回归,以观察公司特质盈余能否有力解释股票收益率。回归模型中添加FamaFrench四因子(分别是市场溢价因子RmRf、规模溢价因子SMB、价值溢价因子HML、盈利能力因子RMW)、对数化公司规模、公司账面市场比率和公司特质盈余波动率作为控制变量。各变量指标具体定义如表1所示。
图表编号 | XD0035357900 严禁用于非法目的 |
---|---|
绘制时间 | 2019.01.10 |
作者 | 何炳朗、杨春鹏 |
绘制单位 | 华南理工大学经济与贸易学院、华南理工大学经济与贸易学院 |
更多格式 | 高清、无水印(增值服务) |