《表6 失败频率检验结果》

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《中美贸易摩擦影响我国股市波动的实证研究——基于GARCH-VaR模型》


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本文选择95%的置信水平,将实际失败率p与期望失败率p*进行对比,如果p*>p,表示模型低估了我国证券市场的风险;反之,说明模型高估了风险。结果如表6所示。