《表9 方差方程估计结果:国际油价与人民币汇率的非对称溢出效应研究——基于VEC-BEKK-GARCH模型》

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《国际油价与人民币汇率的非对称溢出效应研究——基于VEC-BEKK-GARCH模型》


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构建BEKK-GARCH模型,分析国际油价与人民币汇率的波动溢出效应,在Wald检验的辅助下测度二者波动溢出的非对称性。研究中的模型采用WinRats8.0软件来实现,结果如表9。