《共同基金运作》求取 ⇩

第一章 股票基金和财富积累1

一、复利的力量4

二、共同基金的特性6

三、股票：股票基金的组合模块12

四、投资者常犯的错误15

五、结论17

第二章 股票基金类型18

一、招股说明书19

二、基金的主要投资目标20

三、股票基金的分类21

四、普通股票基金22

五、混合型基金26

六、专业基金28

七、部门基金29

八、分散型抑或非分散型32

第三章 基金分析34

一、总报酬率34

二、费用率37

三、收入比率38

四、基金击转率39

五、基金定绩指标的出版来源41

六、密切注视基金已有的良好业绩42

七、基金规模至关重要43

八、现金流量影响基金业绩45

九、杠杆原理46

十、基金管理分析47

十一、收入比率分析：一个案例49

第四章 风险分析51

一、风险的不同类型52

二、市场阶段分析53

三、时间可以降低市场风险55

四、准确衡量风险的简单方法57

五、购买力风险60

六、基金分析家使用的统计方法61

七、标准差为什么有用66

八、风险类型66

九、按风险调整的报酬率67

十、结论69

第五章 费用类型70

一、费用的种类70

二、基金如何分销71

三、弹性定价76

四、营业费用77

五、标准费用表78

六、低成本转化为高投资回报率80

七、营业报告80

八、避免多重收费80

九、人们为什么要购买收费基金呢81

十、费用率在近几十年缓慢提高83

第六章 有效市场与指数基金84

一、没有免费的午餐84

二、指数基金的诞生85

三、不要期望投资会带来令人激动的结果86

四、股票市场效率研究86

五、价格=市场效率为100%时的价值87

六、是什么使市场有效88

七、股票市场异常89

八、市场指数90

九、各种指数基金92

十、妥协的指数化投资93

十一、如何使用指数化投资：一个案例研究94

第七章 国际导向型基金96

一、共同基金的优点96

二、美国本土外的投资机会更多97

三、特殊风险的考虑99

四、货币风险100

五、外国基金选择102

六、结论107

第八章 固定收入型症状的运作108

一、投资固定收入型证券的原因109

二、债券的特点110

三、收益率曲线112

四、利率史113

五、债券持有者的风险114

六、有关利率风险的补充116

七、信用风险118

八、购买力风险120

九、债券持有者的总报酬率121

十、利率预期122

十一、收益率差123

十二、债券基金与单个债券124

第九章 应税债券基金127

一、美国政府债券基金129

二、目标到期日基金130

三、可背书抵押债券131

四、高质量公司债券基金133

五、公司债券基金133

六、高收益债券基金134

七、全球债券基金137

八、弹性债券基金137

九、基金管理策略138

十、“自助”策略140

第十章 免税债券基金142

一、税务筹划143

二、市政债券的特点147

三、市政债券基金148

五、州市政债券基金149

四、全国市政债券基金149

六、被保险市政债券基金150

七、高收益市政债券基金151

八、挖掘市政债券的价值152

九、市政债券基金的优势153

十、投资市政债券的其他途径154

十一、选择市政债券基金应考虑的因素157

第十一章 债券基金分析159

一、管理和业绩159

二、基金费用161

四、其他视角162

三、基金周转率162

五、基金规模163

六、基金构成164

七、信用质量164

八、平均期限165

九、平均息票166

十、平均价格167

十一、债券基金收益率较稳定168

十二、重点关注总报酬率170

十三、避免过分注重过去的业绩172

第十二章 市场波动对策173

一、股票市场循环174

二、两种市场时机选择者175

三、贪婪与恐惧179

四、美元成本平均法182

五、价值平均法183

第十三章 市场时机选择187

一、技术分析指标188

二、市场时机选择服务196

三、市场时机选择的风险197

四、基金如何选择市场时机198

五、市场时机选择的原则199

一、退休金计划概览201

第十四章 退休金计划201

二、如何管理自己的退休金203

三、递延纳税的作用204

四、及早行动的好处205

五、退休金的投资206

六、退休金投资的转换208

七、结论209

第十五章 变动年金211

一、年金合同的基本条款212

二、分帐户216

三、变动年金的成本218

四、变动年金的利弊分析220

第十六章 共同基金投资服务223

一、退休金计划225

二、自动再投资226

三、自动投资计划227

四、电话交易227

五、电话转换229

六、支票签发230

七、提款计划230

八、定期报表和税收信息231

十、电话方式披露信息232

九、股东报告232

第十七章 共同基金投资计划234

一、基金投资的组合模块234

二、一个财务混乱的案例238

三、贴现经纪人239

四、税收筹划240

五、是否应当抽回投资244

六、提款计划246

七、成功投资的十五步252

第十八章 共同基金投资释疑255

一、基本概况255

二、信息获取259

三、基金分析262

四、市场运作267

五、股票基金269

六、国际股票基金270

七、债券基金273

八、投资内幕276

九、其他选择282

术语汇编284

附录一 如何计算考虑再投资因素的总报酬率310

附录二 如何计算几何年平均总报酬率311

附录三 总报酬率的三种表示方式312