《表1 门限值检验：基于门限模型的房地产行业财务杠杆效应分析》

  提示：宽带有限、当前游客访问压缩模式

本系列图表出处文件名：随高清版一同展现

《基于门限模型的房地产行业财务杠杆效应分析》

1. 获取 高清版本忘记账户？点击这里登录

1. 下载图表忘记账户？点击这里登录

注：***、**、*分别代表在1%、5%、10%的显著性水平下显著。

鉴于样本数据的时间跨度较短且样本数量有限，为了提高门限值显著性检验的有效性，本文采用自举法（Bootstrap）重复抽取样本1000次，根据面板门限模型估计方法，以资产负债率为门限变量，在存在一个门限值、存在双重门限值及存在三重门限值的三种假设条件下，将上述模型式（2）分别以1%、5%、10%的显著性水平，对ABR的门限值个数进行检验。门限效应检验结果如表1所示。