《证券市场学》

1引论1

1.1证券市场学的研究对象1

证券市场学研究的理论基础1

目 录1

证券市场学研究的出发点3

证券市场学的研究对象4

1.2证券市场学研究的范围和内容5

证券市场学基础理论6

证券市场的运行机制6

证券市场的制度分析7

证券市场的管理8

证券市场与经济发展8

证券市场学的性质9

1.3证券市场学的性质和地位9

证券市场学的地位11

1.4证券市场学的方法论12

理论抽象法与实践调查法12

逻辑的方法与历史的方法13

静态分析法与动态分析法14

规范分析法与实证分析法15

定性分析法与定量分析法15

1.5研究和构建证券市场学的意义16

理论意义16

实践意义18

股份制度与证券市场20

2.1 证券市场与商品经济20

2证券市场与证券制度20

公债制度与证券市场21

信用制度与证券市场23

2.2证券与证券制度24

证券的含义24

证券的产生和发展25

证券的性质27

证券的种类29

2.3股份制度与股票31

股份制与股份公司31

股份与股票33

普通股票34

优先股票35

后配股票36

2.4债务制度与债券36

债务与债务制度36

债务与债券38

债券的性质39

公债券41

公司债券42

金融债券43

2.5信托制度与基金证券44

信托与信托制度44

投资基金的性质45

投资基金的类型46

基金单位与基金证券47

基金证券与股票、债券49

3证券市场的性质与机能51

3.1证券市场的特征51

证券市场与商品市场51

证券市场与资金借贷市场52

3.2证券市场的构成要素52

证券市场的主体52

证券市场的客体54

证券市场的中介机构54

证券市场的交易场所57

3.3证券市场的基本结构61

发行市场与交易市场61

股票市场、债券市场与基金市场62

现货市场、期货市场与期权市场64

3.4证券市场的功能65

融通资金功能65

调节经济功能66

分散风险的功能67

传递信息的功能67

4证券市场的供给机制68

4.1证券的供给主体68

股份公司68

政府部门71

金融机构72

4.2证券供给方式的选择73

公募发行与私募发行73

直接发行与间接发行75

有偿增资发行与无偿增资发行77

4.3证券供给价格的决定78

证券价格概述78

证券发行价格的基本形式80

股票发行价格的决定82

债券发行价格的决定90

4.4证券供给的运作92

股票发行条件及程序92

债券发行条件及程序99

基金证券的发行及程序105

4.5证券上市107

证券上市的利弊分析108

证券上市条件110

证券的暂停上市与终止上市112

5证券市场的需求机制114

5.1证券需求与证券投资114

证券需求的含义114

个入证券需求与机构证券需求115

投资性证券需求与投机性证券需求117

制约证券投资需求的相关因素119

5.2证券投资收益与风险120

证券投资收益120

证券投资风险126

证券投资收益与风险的关系132

5.3证券投资决策和选择135

证券投资对象的决策与选择135

证券投资场所的决策与选择136

证券投资方式的决策和选择138

证券投资时机的决策和选择139

证券投资组合策略140

5.4证券投资的运作141

证券投资条件141

证券投资准备142

证券投资的操作143

证券投资收益的领取144

证券投资费用的支付146

证券投资税金的缴纳147

证券供求均衡的含义148

6.1证券供求均衡与供求均衡的实现148

6证券市场的均衡机制148

证券供求均衡的制约因素149

证券供求均衡的实现151

6.2证券供求均衡与证券市场价格152

证券的均衡价格与市场价格152

证券市场价格的基础——内在价值156

证券市场价格的波动及其影响因素159

证券市场价格的衡量指标163

6.3证券供求均衡与证券交易市场170

证券供求均衡的实现途径170

交易所市场172

场外市场174

证券供求均衡与证券流通性供给176

6.4证券供求均衡与证券交易方式176

现货交易177

期货交易与指数期货交易177

期权交易与信用交易180

6.5证券供求均衡与证券交易的运作181

准备过程181

委托过程182

执行过程183

结算过程184

7证券市场分析186

7.1证券市场与宏观经济环境186

证券市场与经济周期186

证券市场与财政、货币政策189

证券市场与通货膨胀191

7.2证券市场与行业分析192

证券市场与行业市场的相关性192

行业的生命周期194

行业证券投资决策196

7.3证券市场与上市公司198

上市公司财务分析198

上市公司的运作分析207

7.4证券市场与技术分析209

技术分析的特点210

技术分析的前提条件210

技术分析的主要方法212

8.1证券资信评级制度的形成和发展222

证券资信评级的含义222

8证券市场的资信评级222

证券资信评级制度的形成223

证券资信评级的意义226

8.2证券资信评级的国际比较228

美国的证券评级228

日本的证券评级231

加拿大的证券评级231

英国的证券评级232

8.3证券资信评级的运作234

证券评级的一般程序234

证券评级的资料235

证券评级的内容和方法236

级别的确定、公布、复审239

8.4我国的证券资信评级240

我国证券评级概况240

我国企业债券评级244

我国股票资信评级247

9证券市场管理251

9.1证券市场管理模式的评价251

证券市场管理模式的形成251

立法型管理模式253

自律型管理模式255

立法与自律结合型管理模式256

9.2证券市场管理机构职能的界定258

专业性管理机构及其管理职能258

证券交易所的管理职能260

证券业自律组织及其管理职能262

证券发行的管理264

9.3证券市场管理的对象和范围264

证券交易的管理267

证券交易场所的管理270

证券商的管理273

10证券市场与经济发展277

10.1证券市场的历史考察与国际比较277

证券市场的历史考察277

证券市场的国际比较280

10.2证券市场与融资证券化282

证券市场与直接融资282

证券市场与储蓄证券化283

证券市场与筹资证券化284

证券市场国际化285

10.3证券市场与资本国际化285

证券市场与国际筹资287

证券市场与国际投资290

10.4证券市场与金融工具创新化291

金融工具的创新化291

证券市场与证券期货市场292

证券市场与股价指数期货市场293

证券市场与证券期权市场294

证券市场与证券回购市场295

10.5我国证券市场的发展与展望296

我国证券市场的产生和发展297

我国证券市场的现状和特征300

我国证券市场的展望302