《表6 单位根检验结果：房价异常波动是否演变为系统性金融风险》

  提示：宽带有限、当前游客访问压缩模式

本系列图表出处文件名：随高清版一同展现

《房价异常波动是否演变为系统性金融风险》

1. 获取 高清版本忘记账户？点击这里登录

1. 下载图表忘记账户？点击这里登录

在运用VAR模型实证前，先要对模型中每个变量的稳定性进行ADF单位根检验，检验结果如表6所示。可以看出，F的ADF检验在5%的显著性水平下拒绝了变量平稳的原假设，PP值通过了1%的显著性水平检验，拒绝了变量平稳的原假设。X71、X72、X73的ADF和PP检验中仅X71在PP检验中通过了1%的显著性水平检验。然后用一阶差分后的时间序列再次进行ADF和PP检验，发现各个变量的一阶差分均在1%的显著性水平下拒绝了非平稳的原假设，因此可以判断各个变量均为一阶单整I（1）过程。