《战胜华尔街 审慎投资者指南》

丛书序言［任克雷］1

中文版序言［陈儒］1

作者简介1

原版前言［小约翰·J·鲍恩 丹尼尔·C·戈尔迪］1

1 绪论1

我们的经历2

什么人应该读这本书5

资产分类投资的产生6

重新审视所有的投资建议7

从这本书中你能学到些什么8

为什么不是所有人都在运用这些投资策略8

2 投资成功的五个要诀11

投资者需求1：规避风险12

投资者需求2：增加收益14

投资者需求3：实现未来的理财目标15

投资者需求4：获得可靠的收入来源16

投资者需求5：保持流动性17

准备好一张白纸19

投资成功的五个要诀21

3 从跟风型投资到信息型投资29

利用投资方法论的决策模型31

转换投资模式的开始32

市场有效的检验37

能找到胜利者吗39

市场是有效的42

把技巧从运气中分离出来--全国抛硬币比赛43

4 有效的分散化投资降低了风险增了收益45

岛国经济46

在美国和日本股票市场上进行分散化投资47

有效的分散化投资49

价格运动方向不同的分散化投资增加了收益51

使投资组合恢复均衡的必要性何在53

退休收入投资组合55

5 规模和价值的作用61

风险因素2：规模风险62

风险因素1：市场风险62

风险因素3：价值风险64

价值投资的长期效果68

国际价值股票70

6 资产分类共同基金--新的典范73

什么是资产分类共同基金74

新的专业投资人士84

你应该投资于哪一种资产84

时间范围86

固定收入资产的种类87

股票资产的种类92

7 全球分散化投资带来的价值增值99

国际固定收入资产102

国际股票资产103

国际市场是有效的吗107

海外投资的成本111

海外投资的货币风险112

全球村116

新兴市场117

8 有效纳税的投资121

有效纳税策略121

注重经济价值而不是延期纳税127

资产的一种:免税证券127

9 怎样建立最优的投资组合129

把资产配置到投资组合中的五个步骤130

计算131

10 投资政策报告139

制定投资政策报告的八个步骤140

审慎投资者的指导方针143

不脱离正轨--成功的源泉144

季度审核的四个步骤146

11 资产分类投资满足了投资者的需求吗151

投资者需求1：资产分类投资降低风验了吗152

投资者需求2：资产分类投资提高了收益吗153

投资者需求4：资产分类投资是否提供了可靠的收入来源154

投资者需求3：资产分类投资帮助投资者实现理财目标了吗154

投资者需求5：资产分类投资提供了流动性吗156

12 总结所有要素建立投资组合159

建立投资组合时必须运用的五个要诀160

建立一个资产分类投资组合--每次加入一种资产161

迅速建立自己的投资组合168

有更多的证据证明资产分类投资是优秀的投资方法：典型投资组合的业绩表现169

13 怎样选择理财顾问171

为什么投资者对与投资专业人士一道工作感到不放心172

聘请理财顾问能为你带来什么利益173

怎样挑选择投资顾问组174

为什么要挑选一个理财顾问175

资产管理公司必须达到的条件175

到哪里去找理财顾问177

理财顾问必须具备的资格177

附录 公式181

预期收益率182

标准差184

相关系数185

单因素模型186

三因素模型186

索引187

译者后记201