《表3 解释变量说明表：机构关联、网络结构与银行业系统性风险传染——基于VAR-NETWORK模型的实证分析》

  提示：宽带有限、当前游客访问压缩模式

本系列图表出处文件名：随高清版一同展现

《机构关联、网络结构与银行业系统性风险传染——基于VAR-NETWORK模型的实证分析》

1. 获取 高清版本忘记账户？点击这里登录

1. 下载图表忘记账户？点击这里登录

实证分析样本同前文。由于商业银行的股权性质和规模会带来差异化的风险承担行为（Saunders et al.，1990；Hakenes et al.，2011），文中将分析样本分成国有银行、股份制银行和城市商业银行，分组考察系统性风险背后的风险诱发机理。考虑到数据的可获得性，本文选取各变量的季度数据进行分析，样本时间跨度是2008年第三季度至2016年第四季度。同时，为了消除银行规模对实证结果的影响以及面板模型的异方差性，本文将各银行的风险传染指数根据资产规模进行平滑处理。相关数据来源于国家统计局、Wind数据库。关于网络指标的获取，结合前文动态风险溢出矩阵的特征和思想进行计算。