《面向二十一世纪的选择 中国证券公司发展战略研究》求取 ⇩

第一章 证券公司发展的历史沿革1

第一节 证券公司概述1

一、证券公司基本情况1

二、证券公司的作用2

三、证券公司存在的问题3

第二节 证券公司的萌芽时期5

一、证券公司的产生5

二、证券公司的特点8

第三节 证券公司发展时期10

一、证券交易所的建立为证券业发展奠定了基础10

二、证券公司的特点11

第四节 证券公司调整和规范时期13

一、证券市场在调整中发展13

二、证券公司发展的特点14

三、证券公司发展展望17

第二章 证券公司发展环境分析18

第一节 转轨经济制度和宏观经济发展18

一、转轨经济制度：市场化改革的推进18

二、宏观金融经济：总量扩张与结构变迁24

第二节 证券市场环境分析30

一、证券市场的现状30

二、现阶段证券市场存在的问题33

第三节 证券市场发展的制度分析38

一、市场制度38

二、企业制度41

三、机构投资者42

一、证券公司的界定44

第一节 证券公司的功能定位44

第三章 证券公司的定位分析44

二、证券公司的业务类型46

三、证券公司的功能48

第二节 制约证券公司功能拓展的因素52

一、外部制约因素52

二、内部制约因素57

第三节 完善证券公司功能的基本设想60

一、提高直接融资在整个融资体系中的比重60

二、加快企业改革，建立现代企业制度61

三、加快证券市场法律制度建设的步伐，加大执法力度61

四、建立正常的融资渠道，扩大证券公司规模61

六、加强内部控制体系建设，提高风险防范能力62

七、重视人才培养，建立科学的人才管理体系62

五、不断进行业务创新，以创新求发展62

第四章 证券公司承销业务分析63

第一节 证券承销概况63

一、证券承销业务的迅速发展63

二、影响证券承销业务发展的因素66

第二节 证券承销与发行方式67

一、证券承销方式67

二、证券发行方式发展与作用68

第三节 证券承销过程中存在的若干问题72

一、包装做假72

二、过度竞争73

三、缺乏尽职调查74

二、证券经纪业务的含义、要素及特点76

一、证券市场的结构76

第一节 证券经纪业务概述76

第五章 证券公司经纪业务分析76

三、证券经纪代理商的权利与义务78

四、证券经纪业务流程78

第二节 证券经纪业务现状分析81

一、证券经纪业务体制的特点--营业部体制81

二、现行经纪业务的盈利能力、规模与比重84

三、证券经纪业务的竞争状况86

四、证券经纪业务的风险分析86

五、不同类型证券公司经纪业务比较87

六、证券经纪业务规模经济分析89

第三节 证券经纪业务发展战略91

一、经纪业务发展的前景和趋势91

三、积极发展经纪人制度92

二、扩大服务范围，提高服务质量，树立经营新理念92

第六章 证券公司自营业务分析97

第一节 自营业务的含义、范围与特点97

一、自营业务的含义97

二、自营业务的范围97

三、自营业务的特点98

第二节 自营业务的管理和监督98

一、自营业务资格确认98

二、自营业务规范要求99

三、处罚规定101

四、《证券法》对自营业务的有关规定101

五、《证券法》与《证券经营机构证券自营业务管理办法》对自营问题规定的比较研究103

二、自营业务违规的主要原因104

一、自营业务违规的主要形式104

第三节 自营业务中存在的问题104

第四节 自营业务发展方向105

一、自营理念的转变105

二、自营业务的调整106

第七章 证券公司并购重组及其他业务分析111

第一节 企业并购重组111

一、企业并购活动111

二、企业并购重组中的问题与对策114

三、并购重组中证券公司的角色117

四、证券公司并购重组业务的开拓118

第二节 金融工程、资产证券化122

一、金融工程为证券公司开辟新的业务领域122

二、资产证券化125

第八章 证券业市场结构分析132

第一节 市场结构概述132

一、产业组织学的理论框架和市场结构的含义132

二、市场结构的主要研究范畴133

三、研究证券业市场结构的意义和研究内容133

第二节 证券业集中度134

一、证券公司发展回顾134

二、集中度与证券业集中度135

三、影响因素与发展趋势137

四、集中度变化对证券业绩效的影响139

第三节 证券业务差别化140

一、产品差别化和证券业务差别化140

二、证券业务实现差别化的途径143

三、证券业务差别化对证券业的影响144

一、规模经济和证券公司规模经济145

第四节 证券公司规模经济145

二、影响证券业实现规模经济的因素146

三、证券公司如何实现规模经济147

第五节 证券公司监管制度150

一、证券公司监管制度的主要内容150

二、证券公司监管制度对证券业市场结构的影响151

三、对证券公司监管的政策建议153

第九章 证券公司财务状况分析156

第一节 证券公司财务环境分析156

一、经济环境对证券公司财务的影响156

二、法律环境对证券公司财务的影响158

二、财务风险控制159

第二节 证券公司财务系统分析159

一、财务系统的构成、目标和决策程序159

三、财务管理系统的发展方向160

第三节 证券公司资本、资产及其质量161

一、证券公司资本及其结构161

二、证券公司资产及其质量161

三、证券公司资金来源163

第四节 证券公司资金运作及其效率164

一、证券公司资金流转及其特点164

二、证券公司资金流动性分析164

三、影响证券公司资金运用效率的几个主要问题165

第五节 证券公司收支和利润167

一、证券公司收入、费用和利润167

二、边际利润率对证券公司业务发展趋势的影响168

第六节 证券公司财务状况评价169

一、证券公司财务状况的主要评价标准169

二、对证券公司财务状况的几点评价171

第十章 证券公司风险与对策173

第一节 证券公司风险概述173

一、证券承销风险173

二、自营业务风险174

三、经纪业务风险174

四、创新业务风险174

五、财务管理风险174

六、内部管理风险175

第二节 证券公司风险分析175

一、内部性风险成因175

二、外部性风险成因177

第三节 证券公司风险形成的制度剖析178

一、宏观体制分析178

二、微观体制分析179

三、管理现状180

第四节 证券公司风险防范系统181

一、风险监控原则181

二、风险管理的程序和机构182

三、建立完整、有效的防范控制体系183

四、对策与措施189

第十一章 证券公司制度研究192

第一节 证券公司产权制度：股东结构192

一、证券公司制度形成的“路径依赖”192

二、股东市场准入的非国民待遇193

三、公司形态的单一性194

第二节 证券公司法人治理结构扭曲195

一、为保护投资者利益作出的制度安排195

二、发挥作用的外在条件196

三、实现经营者与股东利益的“激励相客”197

第三节 证券公司的机构设置197

一、单一公司与集团公司197

二、决定集团公司管理构架的因素198

三、兼顾收益与避险198

第四节 证券公司对员工的激励199

一、高收益与高收入199

二、股份制悖论与流动性悖论199

三、员工的风险回避特征200

一、自律性管理的发展阶段203

第一节 证券业协会自律性管理的历史回顾203

第十二章 证券业协会自律性管理203

二、自律性管理的积极作用204

第二节 自律性管理的规范与发展205

一、自律性管理存在的问题205

二、建立系统、完善的自律性管理体系206

第十三章 证券公司监管体制研究209

第一节 监管体制沿革209

一、证券公司二元监管时期(1998年以前)209

二、证券市场监管体制改革过渡时期(1998年)209

三、集中统一监管时期(1998年以后)211

第二节 中国人民银行对证券公司的监管212

一、审批市场准入212

二、对证券公司高级管理人员任职资格的审查212

五、对证券公司进行规范调整213

三、对证券公司的业务监管213

四、对证券公司的风险防范213

第三节 中国证监会对证券公司的监管214

一、对证券公司业务资格的管理214

二、对证券从业人员的资格管理214

三、对违规行为的查处215

四、防范金融风险215

第四节 证券公司监管工作展望216

一、有关监管思路的几个关系217

二、完善证券公司监管的几个重要方面218

第十四章 证券公司国际比较221

第一节 国外证券公司的历史发展与现状221

一、美国投资银行的历史发展与现状221

二、英国商人银行的历史发展与现状222

三、日本证券公司的历史发展与现状223

第二节 中外证券公司比较224

一、中外证券公司企业制度比较224

二、中外证券公司规模比较226

三、中外证券公司竞争环境比较227

四、中外证券公司业务类别比较230

五、中外证券公司风险控制体系比较231

六、中外证券公司业务国际化比较233

第三节 借鉴国际经验，促进我国证券公司发展235

一、加强证券公司间的兼并重组，走强强联合之路235

二、积极进行金融产品创新，以创新求发展235

三、加强内部控制体系建设，提高风险防范能力236

四、坚持审慎原则，走国际化道路237